18H30

Image du PEA au 11 juillet 2011 

Préambule : pour la gestion et la stratégie adoptées sur ce compte réel, cliquez ICI

Performance du CAC40 en 2010 : -3.34%

Performance du CAC40 en 2011 : +0.07%

PEA depuis le 1er janvier 2010 : +6.24% (CAC -3.27%)

Rappel du 10 juin 2011, 18h00 : après 10 ans d'expérience en bourse, dont cinq à plein temps, je me rends compte de la véracité des propos que m'ont tenu les quelques vrais traders que j'ai rencontrés grâce à la folle expérience NT 🙂 Pour prendre du plaisir en bourse, on doit savoir profiter de la baisse plus que de la hausse en trading intraday et swing (quand la panique s'en mêle, on fait d'énormes coups à la vente à découvert en un minimum de temps) – lorsque l'on souhaite acheter des prix (comportement investisseur à moyen-long terme d'achat ciblé dans les trous d'air, et surtout dans les krachs), on agit sur des supports théoriques, sachant que l'on est contre le trend, voire contre une tendance baissière à plus ou moins long terme. Alors, pour agir de la sorte, là où le risque est maximum, il faut appliquer une stricte gestion sous peine de se voir châtier par le Boss.
Après toutes ces années, je ne prends du plaisir que dans ces phases d'accélérations baissières, c'est là que les performances annuelles se font et se défont. Celui qui est investi à fond sans stop-loss est marron, cuit, cramoisi : s'il garde et que l'on rebondit avant l'effet panique naturel propre à chaque humain, il se prendra pour un Dieu de la bourse et coulera la fois suivante ou celle d'après – celui qui est conscient du risque, pose ses stops, ou comme moi, choisit d'y aller "tout petit" en attendant le krach suivant pour augmenter l'exposition symbolique adoptée depuis janvier 2008 (pour raison d'une prime de risque trop élevée), celui-là durera en bourse. Il pourra ensuite progresser et ajouter des cordes à son arc d'investisseur statique tétanisé !
Depuis janvier 2010, le compte gagne 6.55%, tandis que le CAC perd 3.33% : un père de famille qui se prend pour la tortue, jamais pour le lièvre (…).

Prur (prix de revient unitaire réel) : prix d’achat augmenté du courtage et diminué des dividendes détachés + éventuellement des allers-retours court terme effectués – les dividendes ne sont pas réinvestis mais mis en réserve – cette méthode permet à l’investisseur moyen terme de connaître précisément où en est son retour sur investissement – selon le rythme de ses arbitrages ou allers-retours*, l’investisseur aura, à un moment donné, un prix de revient réel à zéro (sauf faillite de l’entreprise) : alors, il sera titulaire d’un revenu réel régulier, une sorte de retraite – toujours intéressant pour l’avenir sombre sur ce plan, inéluctable. 

Les titres éventuellement entre parenthèses, matérialisent le bénéfice réalisé (en réserve), la valeur n’étant plus en portefeuille, dans l’attente d’une nouvelle entrée en fonction des opportunités, à laquelle sera retranchée l’avance prise lors des opérations soldées, pour obtenir le prur.

Le 11 juillet 2011, 18h00 : il s'est passé beaucoup de choses en un mois sur les marchés, mais finalement, le CAC40 est stable comparé à la dernière image du compte, qui perd 4.73% sur les positions investies, mais seulement 0.47% en terme de performance globale. Moins bien que le marché, mais qu'en serait-il si j'avais été investi sur Carrefour, Renault, les bancaires ? Dieu merci, ces titres ne font pas partie de ceux que j'ai sélectionnés, je dirai même que je suis à l'écart des bancaires et de l'automobile depuis les prises de bénéfices réalisées (beaucoup trop tôt) après les achats du krach de 2009.
En ce début de période estivale, il est normal d'être plus que frileux pour s'y coller (acheter), y compris dans ma situation plus que confortable : je reconnais que je ne prends pas de risque, mais ce compte réel est géré à titre d'exemple de méthode de travail – pour une gestion dynamique, il faut disposer de 100% de son temps, ce qui n'est pas mon cas (trading indice, devises, rédactionnel du site, projet NT version 2, projet musique, j'ai aussi une femme et deux enfants, un potager de 100 mètres carrés) – il est décevant de gagner 6% en 18 mois, mais je vous pose une question :

1/ Quelle est votre performance sur PEA pendant cette période ? 

2/ Rien ne vous empêche de travailler de façon plus intensive, sur un nombre un peu plus élevé de valeurs, voire de gérer des stops si vous dépassez 50% d'exposition.

Justement, voici la liste de l'été, que j'ai déjà publié ce week-end, et que je copie-colle sous ce paragraphe pour garder une trace facilement consultable – ces valeurs seront surveillées et susceptibles d'être achetées ou renforcée, avec ou sans stop, je publierai un article chaque fois que je serai amené à passer un ordre – pour le moment, à 18h00, rien n'est joué puisqu'Alcoa doit publier ce soir, avec un probabilité à ne pas négliger —> un rebond overnight pour prendre à contre-pied tous les vendeurs qui sont restés en position, et dégoûter les acheteurs qui ont soldé des actions à perte dans la panique. En outre, le DOW, même plombé sous les 12600 points (PPh*), n'a pas pété les 12490 points (S2j 12495/500) et garde une chance de sauver une nouvelle fois la mise.

* Pour celles et ceux qui ne connaissent pas l'indicateur-prix point-pivot, cliquez ICI

AIR LIQUIDE 90.00E (rachat)

BOUYGUES 25.00E (renfort)

CARREFOUR 20.05E ("new")

CASINO 55.95E/60.55E ("new")

GDF-SUEZ 22.00E (renfort)

LAFARGE 37.50E/40.00E ("new")

TOTAL 37.80E (renfort)

VIVENDI 17.45E (renfort)

Valeurs que je suis aussi, mais pas achetées jusqu'alors, les prix demandés en 2010 n'ont pas été touchés, dommage, car ces titres ont bien performé : il s'agit de Sanofi, Danone et Accor.

Vivendi et Lafarge sont entrés dans leur fourchette ou sous leur prix maximum d'achat, Carrefour et Casino n'en sont plus très loin : je préfèrerai commencer par l'achat de titres non détenus, et si possible défensifs – Lafarge est donc mis en attente pour un éventuel saut dans le vide du marché dans le courant de l'été – c'est Casino qui me plaît bien dans le cadre du moyen-long terme. Bouygues et GDF-Suez sont mis de côté pour le moment, alors que Total et Air Liquide, les deux premiers choix de la liste, la base, se comporte merveilleusement dans les secousses. A 3.5 cents près (37.30E pour un plus bas à 37.325E), j'avais raté Total : regardez le cours actuel, il est encore 2E au dessus – comparez avec une activité virtuelle (comparé au pétrole) : par exemple, Vivendi a perdu 1E depuis mon achat à 18.525E – je ne suis pas en danger avec un prur (prix de revient unitaire réel) très inférieur, mais c'est juste pour vous montrer où sont les vraies valeurs de l'économie : quand rien ne va plus, on met toujours de l'essence dans la bagnole et du fioul dans les cuves, mais les notes astronomiques de communications internet et téléphoniques seront-elles encore dans le haut des budgets des fourmis addictes ?

Gestion dynamique en cours de préparation : pour compléter la gestion de ce compte réel, NT met en place une nouvelle rubrique, qui vous proposera des opérations de swing-trading basée sur la stratégie Equilibrium Trading 2.0 – j'en reparlerai en septembre, le projet aura sans doute quelque retard avec les vacanbces des uns et des autres.

Avantage de la gestion préconisée sur ce compte réel : la valorisation n'est jamais descendue dans le rouge, ce qui permet à l'investisseur de garder la sérénité nécessaire pour éviter de se faire rincer par le Boss avec les montées d'adrénaline provoquées par une forte baisse de la valorisation à certains moments "chauds" – la performance serait "boostée" avec des volumes un peu plus importants, mais qui nécessiteraient plus d'interventions, ce que mon planning ne permet pas actuellement …

Pour le détail des opérations, en bas de l'article, cliquez sur "lire la suite".

Prochain RDV avant 23h00 pour préparer la séance de demain.

HISTORIQUES 2010 (courtage inclus 0.3588% par ordre, sauf intraday retour gratuit)/2011 (courtage inclus 0.10% par ordre)

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(1) Solde au 31.12.2009 : TOTAL (poids 10%) prur : 37.64^E

(2) En portefeuille

(3)  Acompte sur dividende 0.67^E  inclus (détaché le 5 mai 2010)

(4)  Dividende 1.40^E inclus (détaché le 6  mai 2010)

(5) Dividende 2.24^E inclus, détaché au matin du jour de la vente

(6) Acompte sur dividende de 1.14^E en 2010 inclus (détaché le 27 mai 2010)

(7) Vente du 1/15^ème actions gratuites détachées le 29 mai 2010 inclus (soit 6.66%  d’incidence sur le prix de revient)

(8) Changement de broker, le courtage passe à 0.10% TTC par ordre- renseignements : Michel Delobel au 09.70.40.80.62

(9) Dividende 1.60^E inclus (détaché le 29 avril 2011)(10) Solde du dividende 0.67^E inclus (détaché le 4 mai 2011)

(10) Solde du dividende 0.67^E inclus (détaché le 4 mai 2011)

(11) Dividende 1.14^E inclus, détaché le 23 mai 2011