Article n°11353

23h52 TENDANCE ET OPTIONS POUR DEMAIN – séance du jeudi 17 mai 2012

_{Pour les nouveaux arrivants, merci de lire l’historique et les objectifs du blog NT}

NouveauTrader 7ème sur 751 analystes en 2011 !

NEW ! Nouveautrader 6ème sur 293 analystes au 1er trimestre 2012

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Points-clé valides pour la séance du jeudi 17 mai 2012

Les points-clé journaliers des actions sont à consulter ICI

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Le jeudi 17 mai 2012 : PIB des danseurs de tango espagnol, inscriptions hebdomadaires au chômage (14h30), activité instantanée dans la région de Philadelphie et indicateur d’activité avancé du mois d’avril d’après le Conference Board (16h00)

21h00 :  » Les dirigeants de la Fed ont dit s’inquiéter notamment des risques que posait l’évolution de la politique budgétaire américaine pour la croissance économique du pays  » (résumé complet AFP à parcourir ICI)

Le DOW est finalement repassé sous les 12630/35 points après une flèche à 20h00 (dernier test du PPj à 12670/75, éphémère), et c’est une dernière heure qui démarre sous « tension en la zone-euro mais pas seulement » : voici que Bernanke évoque l’endettement américain, on se demande où sont les créanciers dans ce monde occidental où la dette est aussi présente que les crottes de chiens sur vos trottoirs bétonnés (bitûmés) favoris. Difficile de ne pas marcher dedans.

Du coup, la position vendeuse décrite dans l’article précédent (on me dit que sur NT, il faut lire, que c’est chiant, je n’ai pas peur des mots ! Suivre le cheminement et essayer de comprendre, c’est ce que je vous propose), si vous l’avez lu, se retrouve en gain de plus de 35 points (R1j future CAC40 3076.50 à 3036 peu après 21h00).

En outre, l’ambiance pourrie décrite depuis plus de 15 jours ne m’a pas incité à « y aller fort » à l’achat sur le PEA – les titres Michelin et Arcelor se sont trouvés sur des supports « évidents », je les ai joués, et cela a été très bien pour l’intraday – toutefois, à plus longue échéance, c’est une entrée « à l’aveugle » –> rien ne dit que les performances du jour seront confirmées en « hebdo » ou encore en « mensuel », voire même à long terme ! C’est pourquoi je « mise petit » en exposition, c’est pourquoi le PEA reste dans le vert alors que le marché cède bientôt 25% sur la même période ….

21h40 : aïe, pas de pull-back pour les acheteurs, le DOW ne semble pas vouloir réintégrer le cours de clôture d’hier (12632) – cela pourrait nous valoir une fin de séance « en eau de boudin », d’autant que la FED n’a rien indiqué de bien excitant dans son compte-rendu de 20h00 (on était sous 12675 juste avant 20h00 … PPj* … sachant qu’un RDV ou une « stat us » ne changent que rarement la tendance intraday en cours …).

* Pour celles et ceux qui ne connaissent pas l’indicateur-prix point-pivot, cliquez ICI

Le compte actions au comptant (PEA) est donc investi à 28.50% et encore positif, mais la situation devient « tendue » …

PEA, actions moyen-long terme : image rapide du compte à ce soir ci-dessous – plus aucun ordre en cours, j’aviserai demain et vendredi et posterai d’éventuels ordres en temps réel, en fonction des prix et de l’ambiance.

Performance du CAC40 en 2010 : – 3.34%

Performance du CAC40 en 2011 : -16.95%

Performance du CAC40 en 2012 : – 3.52%

PEA depuis le 1er janvier 2010 : +3.60% (CAC -22.55%)

Performance relative : (103.60/77.45) +33.76%

Prur (prix de revient unitaire réel) : prix d’achat augmenté du courtage et diminué des dividendes détachés + éventuellement des allers-retours court terme effectués – les dividendes ne sont pas réinvestis mais mis en réserve – cette méthode permet à l’investisseur moyen terme de connaître précisément où en est son retour sur investissement – selon le rythme de ses arbitrages ou allers-retours*, l’investisseur aura, à un moment donné, un prix de revient réel à zéro (sauf faillite de l’entreprise) : alors, il sera titulaire d’un revenu réel régulier, une sorte de retraite – toujours intéressant pour l’avenir sombre sur ce plan, inéluctable.

Les titres éventuellement entre parenthèses, matérialisent le bénéfice réalisé (en réserve), la valeur n’étant plus en portefeuille, dans l’attente d’une nouvelle entrée en fonction des opportunités, à laquelle sera retranchée l’avance prise lors des opérations soldées, pour obtenir le prur.

Le mercredi 16 mai 2012, rappel de 10h30 :

 » Le CAC40 a rebondi sur la zone des 3000 points, tandis que le DOW CFD en a fait de même sur le support annoncé depuis hier soir (S1h*/S1j des 12570/75 points) – attention, la tendance reste baissière sous 12630/35 clôture d’hier et surtout 12665/12675 – deux achats ont été servis au PEA (voir plus bas), il en reste trois qui restent sur le marché jusqu’à ce soir, si jamais le rebond en cours ne parvenait pas à déboucher sur un renversement de tendance « .

* Pour celles et ceux qui ne connaissent pas l’indicateur-prix point-pivot, cliquez ICI

Rappel des ordres posés hier soir – poids « léger » de 1% du global sauf Total (1.5%) – ont donc été exécutés ce matin la ligne Arcelor et Michelin.

ARCELOR 11.45 euros EXECUTE

ZODIAC : 77.50 euros valide pour la séance

MICHELIN : 50.90 euros EXECUTE

TOTAL : 33.25 euros valide pour la séance

CASINO : 69.11 euros (dividende à venir début juin, 3 euros par titre) – ordre valide pour la séance.

23h10 : les ordres valides pour la séance sont tombés – pour le moment, j’en reste là et publierai un article si je programme de nouveaux ordres.

Quelques commentaires sur les actions :

Total : la fuite est bouchée, ce qui explique la surperformance du titre aujourd’hui – en zone 32.95/33.25 euros, je renforcerai la position (d’un poids de 5.5%, je passerai à 7% de l’investissement global).

Air Liquide : RAS – renfort dans un krach.

Zodiac : bien que haussière, la configuration se dégrade – j’attendrai un éventuel retour entre 70 et 75 euros pour racheter la ligne de base sur cette valeur.

Safran : dans la même famille guerrière (fournisseurs de l’aéronautique), le titre ignore la crise – je conserve jusqu’à nouvel avis.

Casino VS Carrefour : il n’y a pas photo, Casino reste loin devant (voir ICI)à j’ai commis une erreur en rentrant sur Carrefour, et une seconde en entrant avec un poids inférieur sur Casino (-38% sur carrefour et +25% sur Casino) à en dehors des distorsions dans le comportement (Carrefour à 22 euros, voire 20 euros, à l’époque, c’était séduisant – et Casino était très au dessus des 60 euros prix maximum pour acheter – alors j’ai craqué bêtement sur CA, comme si je n’avais aucune compétence en analyse fondamentale) à quand j’entends des gens me dire que le long terme n’existe plus … seule la spéculation intraday, la vitesse des mouvements et « la triche » rendue possible par le High Frequency Trading, rien n’a changé en bourse à une analyse de moyen-long terme raisonnée, et une gestion saine (pas 50% sur une même valeur, le panier, les œufs, vous connaissez, c’est la base !), peuvent être des clés suffisantes pour réussir bien mieux que le troupeau …

Je perds 0.40% sur le global sur la paire Casino/Carrefour, celui qui a jeté son dévolu sur Carrefour, sans respecter une exposition raisonnable (10% du global maximum, 15 « au taquet »), constate aujourd’hui les dégâts …

Bouygues et GDF-Suez : les copains des oligarques sont boudés par les marchés – je penserai à renforcer Bouygues sur un krach uniquement (en attendant, je conserve) – quant à l’éventuel rachat de GDF-Suez (sorti sur stop à 17.77 euros le 18 avril dernier), j’aviserai si on revient vers les 2870/75 dans le courant du printemps.

D’ailleurs, pour toutes les valeurs du cœur de crise et les cycliques (Peugeot, Vinci, Arcelor, Accor, Michelin …), c’est uniquement en cas de retour vers 2870/75 sans aucun rebond technique durable, que je complèterai éventuellement les positions actuelles.

Lagardère et Vallourec : j’attends – respectivement, sous 20 euros et 30 euros, la situation deviendrait préoccupante – je conserve en attendant d’y voir plus clair.

Vivendi : stop sur le prix de revient réel à 8.35 euros – une entreprise intéressante mais je n’y touche plus pour le moment – à compléter dans un krach ou sur une tendance longue redevenue haussière – en attendant, je touche le dividende.

Valeurs que je suis dans le but de diversifier encore si on venait à casser les 2870 points : Veolia et Legrand (la première à aider, la seconde qui a levant en poupe), Cap Gemini et ST Micro (le leader en FR sur son secteur et un outsider peu endetté) seront également mis sous surveillance.

Voilà pour ce rapide panorama, le père de famille fait 3.60% contre -22.5% pour l’indice – pas de fortune mais une construction progressive, prudente en fonction des risques du moment – et depuis janvier 2008, ils ne cessent de se matérialiser … 28.50% investis c’est minable ? Peut-être, mais c’est mieux que 80% avec -25% de perte latente …

DETAIL DES OPERATIONS PEA DANS CET ARTICLE

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MACRO-ECONOMIE : SUITE DE LA CRISE EN U.E

L’article suivant vous en apprendra « un bout » sur ce qui se passe en Grèce : pas de quoi se réjouir, les politiques et les financiers, comme anticipé, se sont vautrés comme de vulgaires cupides humains – reste à oeuvrer pour une sortie consensuelle par le haut, ou un pugilat (l’habituelle rengaine, l’air des années 30 …) – je ne détaille pas, j’en ai parlé depuis tellement d’années que cela me navre que finalement, cela se passe comme écrit dans les bouquins d’histoires, espérons le sursaut de la société civile … mais Big Brother veille déjà …

22h05 : le DOW fait du yo-yo et a donc échoué sur R1j, tout comme hier – une répétition chère aux joueurs mais qui ne doit pas servir de modèle pour demain –> R1j 12682, ah ah, quoique, à quelques points près, c’est le PPj des 12670/75 de ce jour … tout ça pour mettre l’accent sur le fait que la bourse, comme de nombreuses choses de la vie, repose des aléas et des probabilités, qui demande « fine gestion » pour s’en sortir indemne —> jamais deux sans trois, c’est n’importe quoi, ce n’estb pas une règle de trading, MAIS, effectivement, le DOW pourrait très bien buter à nouveau sur R1j demain, et retomber comme une pierre vers S2j des 12514 (12510/12520) – c’est le scénario le plus probable pour demain, en supposant que le S1j des 12556 ne tienne pas le choc (on considérera la cassure effective sous les 12540) – la prédisposition intraday pour demain est baissière …

ANALYSE RAPIDE POINT-PIVOT POUR DEMAIN

Analyse DOW : 12640 PPj – cible 1 12555/12560 VALIDEE SOUS LE S1h des 12570/75 dernier support valide (double-appui potentiel sur ce niveau, protégez les ventes à découvert une fois cet objectif initial atteint) – sous 12540, cible 2 12515/20 – attention en cas de rupture des 12490, ce serait la porte ouverte vers les 12430/12395 – je précise que le DOW était à 12220/12225 points au 31.12.2011 …

Si on repassait au dessus des 12640, 12675/12685 sera donc à surveiller de près – au dessus des 12690, 12720/25 plus haut de ce jour sera la cible la plus proche – 12765/12790/12805/12815 seraient les niveaux de résistances en cas de nouveau retournement.

Analyse CAC40 : 3040/45 PPj, 3027 CFD vers 22h42, c’est +50 points pour « mon swing » (stop 3055.50 à abaisser demain à partir de 8h00 – Future CAC coté de 8h à 22h), et c’est une prédisposition baissière en intraday, objectif 2995/3005 (bis-repetita, avec 12570/75 DOW) – si on repète le support en matinée, S2j se situe cette fois à 2960 sachant que l’on a S3h à 2916 et S3j à 2920 —> gaffe si on passe sous les 2960, pré-alerte sur 2980 …

Si l’indice remonte au delà des 3045, attention à la remontée spéculative vers 3075/3090 – l’ambiance explosive qui règne sur les marchés peut donner lieu à de gros mouvements intraday, dans le sens de la hausse également, soyez des gestionnaires et tout ira bien – 3125/3140/3160 seraient des résistances importantes –> au dessus, la tendance très court terme serait invalidée (on n’en est pas là).

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Projet musique (2011, arrêté cette année momentanément, mais j’ai plein de nouvelles compositions à mettre en boîte d’ici à la fin de l’année – elles iront habiter sur mon futur blog perso 🙂 : voici un lien sur lequel vous pourrez écouter six modestes compositions personnelles, merci pour vos éventuels et pertinents retours critiques (redaction@nouveautrader.com) – une rubrique musique sera ouverte sur le site dans le courant du second semestre, pour compléter l’espace détente et satisfaire un objectif personnel de longue date.

Prochain RDV demain avant 9h00 – suivi « light », c’est l’Ascension et j’ai encore du travail au potager, je publierai des photos malgré une météo qui devrait se gâter …

Rappel, pour l’anniversaire des 6 ans de NT le 15 mai 2012, incitation à l’échange constructif :

En attendant le possible impact sur la zone des 3000 points, je vous propose un jeu participatif qui durera jusqu’à fin mai : à l’occasion des six ans de NT, j’aimerais refaire vivre un forum mais je n’en ai ni les moyens, ni le temps – pour les investisseurs de moyen-long terme notamment mais aussi les spéculateurs, les analystes actions ou gestionnaires de comptes spéculatifs ou de long terme sur actions, qui sont désireux d’échanger leurs vues et leurs travaux boursiers, et qui seraient motivés par la création et la prise en mains d’un forum NT, la suite vous concerne.

Le projet consiste à réunir des personnes actives sur le marché, qui estiment qu’elles peuvent en apprendre aux autres, mais aussi en apprendre des autres. Le but : proposer un forum objectif et diversifié, avec une compétence reconnue, au moins pour la régularité des résultats et la gestion du risque sur les investissements directs en actions, les deux seules choses nécessaires et indispensables pour espérer voir son expérience boursière se poursuivre au delà du prochain krach – il arrive toujours à un moment (peu importe quand), et il élimine à chaque fois de nombreux investisseurs (parfois pour une simple hésitation à prendre des profits ou à vendre à peu de pertes, ou au contraire à cause d’un achat massif d’impulsion, ou encore un comportement déréglé par la pression d’une chute ou le confort parfois éphémère d’un gain latent important celui qui n’a pas su prendre des bénéfices avant ou qui s’est investi sur les mauvaises valeurs en se laissant couler ensuite, d’années en années ….) – peu importe la cause de l’échec, ses racines sont semblables – échanger le plus objectivement possible et faire part de ses expériences vécues, de ses stratégies de gestion, voire de sa gestion dans le temps réel (comme je le fais moi-même) ; voici ce qui serait une source de progrès rapide, ensemble, de bon nombre de lecteurs de NT.

Comme vous le savez, tout projet demande du temps et de l’argent (un peu car c’est virtuel et non un forum réel, avec tables chaises et fauteuils) : les personnes désireuses de participer à l’aventure peuvent me présenter brièvement leurs idées et leurs souhaits, et même investir dès maintenant dans leur cotisation annuelle, dont ils décideront le montant eux-mêmes. En fonction des promesses écrites par e-mail (redaction@nouveautrader.com » data-mce-href= »mailto:redaction@nouveautrader.com » data-mce-href= »mailto:redaction@nouveautrader.com« >redaction@nouveautrader.com« >redaction@nouveautrader.com » data-mce-href= »mailto:redaction@nouveautrader.com« >redaction@nouveautrader.com) et des désirs de chaque investisseur, j’obtiendrai une moyenne annuelle qui sera le futur prix de souscription pour les nouveaux entrants une fois le forum mis-en-ligne et dotés des premiers contenus – ils rembourseront ainsi les créateurs et modérateurs de ce forum NT : la suite, en cas de succès, sera à décider entre nous, les instigateurs de ce projet – je sais déjà que vous pouvez être au moins vingt dans ce profil (les formations PP me font découvrir des actionnaires de qualité, et les lecteurs habitués se reconnaitront facilement), maintenant, si je n’ai personne, ce sera pour 2013 ou 2014, j’ai tout mon temps – il s’agit d’une proposition participative car seul je ne peux pas faire plus que ce que je fais aujourd’hui, mes capacités d’investissement et de temps sont au « taquet » 🙂