10h04

CAC40 : PPh/R1m (4785/4830) zone-support majeure du moment

DOW-JONES : termine à 18140.44 points, nouveau record historique en clôture

La soirée américaine de vendredi s’est terminée sur un nouveau record historique, ce qui a permis au CAC CFD de rejoindre un plus haut à 4888 après avoir clôturé à 4830.90 points à 17h35 – avec une fin de semaine cfd à 18133 et 4870, les deux indices maintiennent une forte pression acheteuse, sur fond de QE et de prolongations pour le match UE-Grèce.

Paris a donc débordé les 4730/4750 qui devient support majeur de long terme : il faudra confirmer ce franchissement lors de les cinq prochaines séances (fin du mois de février) pour valider une cible théorique de même horizon comprise entre 5275 et 5375 points.

Chose assez rare, le DOW a effectué son plus bas et son plus haut de la semaine vendredi, ce qui donnera des niveaux hebdomadaires égaux à ceux de la séance de lundi.

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ANALYSE HEBDOMADAIRE POINT-PIVOT POUR LA SEMAINE DU 23 AU 27 FEVRIER 2015

CAC40 : PPh 4785 – tendance très court terme haussière avec la R1h à franchir (4885/90, plus haut cfd de vendredi soir) pour libérer un objectif théorique à 4940/45, voire 5045/50 (R3h/R2m, option d’un mois de février en hausse non-stop avec clôture sur la R2m).

En cas de repli sous 4785, il faudra rompre les 4770, pour valider un retour dans la zone-support long terme 4730/4750 – sous 4725 (aussi S1h), 4685/90, 4650 et 4625/30 seraient les objectifs – en dessous, 4570 serait la cible.

DOW : PPh 18050/55 – tendance très court terme haussière avec les 18145 à franchir pour viser 18230 à 18295/300, voire 18320 – au dessus des 18320, 18495/500 seraient possibles.

En cas de repli sous les 18050, 17960/65 et 17875/80 seraient les objectifs – sous 17870, 17810 et 17785/90 seraient visés – sous 17785, 17695/700 et 17525 seraient possibles.

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ARRÊT SUR IMAGE : LE PROBLEME GREC

Un accord à confirmer, valable juste pour quatre mois, entre la Grèce et ses créanciers : courte vue et rien de négocié pour le long terme, ce qui revient à signer d’avance pour un nouveau recul de ce pays, qui sera racheté un jour contre l’euro symbolique* par ses créanciers, pour en faire un paradis du farniente pour la minorité qui rafle la mise de la mondialisation. Le feuilleton grec va donc s’étaler dans le temps, et provoquer des mouvements spéculatifs qui rendront plus difficile le trading et la lecture du marché, qui vit une bulle grâce au QE de Draghi mais qui accumule les effets pervers, car le système financier de la zone-euro est loin d’être assaini. On ne peut envisager une croissance structurelle avec remontée des taux aux USA, sans dégâts collatéraux pour les banquiers européens en grosses difficultés (lire cet article, ou le résumé du 4ème trimestre des banques cotées à Paris) : si les USA prennent leur temps avant de commencer à durcir leur politique monétaire, on a peut-être une petite chance de tenir sans revenir en récession, mais si le cycle démarre au printemps, ce serait peut-être un signal de repli pour les marchés actions, à suivre de près dans les prochains mois.

* C’est une image, mais c’est ce qui est en train de se dérouler sous nos yeux détournés vers nos nombrils – il ne reste plus qu’à attendre notre tour …

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REGULIER ENTRE 10 et 35% D’EXPOSITION SUR ACTIONS DEPUIS JANVIER 2010

Entre l’idée du jour et le portefeuille Club NT, je suis exposé à 30% seulement, ce qui fait partie du haut de la fourchette 10/35 que j’applique tant que la situation de la mondialisation est douteuse, notamment au Japon et dans les pays d’Europe les plus faibles. C’est un choix qui me permet d’être régulier (39.77% réalisés sur le PEA NT, 3% sur le portefeuille Club NT, et 1.5% sur l’Idée du jour, ça fait plus de 44% en bientôt 62 mois soit une moyenne de 0.71% par mois ou 8.52% par an en ne misant jamais plus du tiers disponible) : lors de la correction de 2011, je n’ai pas souffert même si j’aurais du garder les achats de cette année de baisse un an de plus au moins. Il vaut mieux choisir la maîtrise du risque et la régularité sans se préoccuper de l’indice, car d’autres 2011 arriveront un jour : c’est dans les grosses corrections que les investisseurs habitués à l’exposition 100% se font éliminer par le Boss, prenez donc vos dispositions avant que les mouches changent d’ânes (stops de protection, etc …).

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PEA NT : résultat final +39,77%

C’est l’Idée du jour qui remplace donc le PEA en 2015 : j’indique simplement les tailles de positions par leurs poids en % du global, et un stop éventuel – il existe déjà une liste de trades qui ont été réalisés ces derniers mois à titre de test.

L’Idée du jour : voir la MAJ à hier soir dans cet article.

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CLUB NOUVEAUTRADER : investissement moyen-long terme sur actions françaises

Les 150 euros de cotisation semestrielle (soit 25 euros par mois) permettent de suivre la gestion d’un portefeuille d’actions via envoi de Newsletters (178 pour le moment) contenant des ordres programmés au mois, à la semaine ou de la veille pour le lendemain. Le type de gestion proposée correspond au profil « investisseur moyen terme occupé en journée au travail ou à autre chose que la bourse ». A partir de 2015, des Newsletters sont également envoyées en séance afin de dynamiser la gestion et la performance.

Exposition portefeuille Club NT : 25.14%

Diversification : 19 valeurs différentes

Performance brute sur capital utilisé depuis le 1er janvier 2014 (relevé du 20.02.2015 à 17h35) : +11.59% (sur capital disponible +2.91%), CAC +12.45%

Si vous êtes intéressé(e), cliquez ICI.

En outre, vous pouvez obtenir la liste des opérations 2014/2015 pour vous décider, n’hésitez pas à la demander !

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SUIVI DU TEST : ACHAT DOW, VENTE CAC (23h15 vendredi 20/02/2015) – JOUR 139

DOW : achat 16865 points, soit +7.52% (18133)

CAC40 : vente 4333 points, soit -11.03% (4870)

Différentiel brut : -3.51% – l’arbitrage est repassé négatif il y a 4 semaines, et se tient autour des -2.5% à 3.51% ces dernières journées – depuis 134 séances, après avoir donné des extrêmes à +2.60% pour le DOW, puis pour le CAC40, l’arbitrage est reparti dans l’autre sens, avec un nouveau record à +5.64% au matin du 13 octobre, battu le 30 octobre (6.61%), le 5 novembre (+7.26%), le 7 novembre (+7.41%), le 12 novembre (+7.64%), le matin du 13 novembre (+7.69%) et +8.60% du même jour à 14h37 – après consolidation entre +4 et +5%, la performance est remontée dans la semaine du 8 décembre, et un nouveau record a été battu le 15 décembre au soir (+9.39%), puis le 16 en début d’après-midi à +10.43% – cela matérialise simplement la différence entre les macro-économies des deux zones, que tout le monde connait – MAJ du 15 janvier : une différence actuellement modulée par la chute de la monnaie unique contre dollar – MAJ du 22 janvier : l’équilibre revient après l’annonce du QE, mais je ne change pas d’avis, les USA sont mieux armés pour la suite – le record à la baisse de l’arbitrage (-2.60%) est battu le 26.01.2015 (-3.46%), puis le 27 (-3.82%), puis le 29 (-4.48%).

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PREPARATION DE LA SEANCE DE LUNDI (23.02.2015) – ANALYSE CAC40/DOW

Programme du jour : ventes de logements anciens (USA, 16h00)

CAC40 : PPj 4815/20 – la hausse de la soirée nous donne un PPj cfd égal à 4845/50 soit la R1j cash (4850/55) – le contrat cfd a terminé à 4870, tendance intraday haussière avec les 4875 à franchir pour viser le plus haut cfd des 4885/4890 – au dessus des 4890, 4905/10 et 4930/35 seraient possibles.

En cas de repli sous les 4845, on viserait PPj cash des 4815/20 – sous 4815, 4795 et le pPh des 4785 seraient visés – en dessous, 4775/80 et 4735/40 seraient possibles – sous 4730, 4700/705 et 4680/85 seraient possibles.

DOW : PPj 18050/55 – même analyse que l’analyse hebdomadaire du début de l’article.

Prochain RDV lundi avant l’ouverture – exceptionnellement, il n’y aura pas de détente du dimanche demain matin, je participe à une méchante soirée d’anniversaire tout à l’heure, j’irai donc directement au marché demain matin, sans doute pas très frais et sans doute très en retard par rapport à mes habitudes.