MAJ DE 10H15 : le DOW CFD aborde la zone PPj des 17695/705 et le CAC est dans la zone des 4855/4865 – sous 4830 (PPh), la situation deviendrait très tendue, le marché prenant acte de la première remontée du taux directeur US depuis 7 ans, et sans se soucier de la forte baisse de l’euro contre dollar – RDV à 11h00 pour la gestion des actions, je suis un peu hésitant à vendre des titres, sauf si le DOW rompait les 17700 de plusieurs dizaines de points – à tout à l’heure, sauf vente-stop de Sword Group (et donc AXW serait vendu aussi dans ce cas), dans ce cas, je reviendrai plus tôt que prévu 🙂

MAJ DE 9H58 : 4880 et un marché qui lutte pour rester proche du PPj – si après 10h05, on cote sous ce niveau les 4855/60 voire 4845 et 4835/40 (PPh) ne seront pas loin – tant que ça tient, rien ne dit que la séance finira mal, surtout le PPj du DOW, à 17695/17705 (cours actuel 17712) – je dois faire un effort et attendre encore un peu avec mes actions, et normalement, je devrais même attendre ce soir et la bougie journalière de l’indice puisqu’il s’agit de positions destinées à durer un peu, avec des analyses sur l’UT jour, voire hebdomadaire (ce qui augmente le risque mais évite les regrets). Je ferai le point des actions vers 11h00, et publierai une série d’ordres de vente si les marchés continuaient à tomber.

MAJ DE 9H15 : le CAC40 se replie actuellement vers le PPj des 4880, dernier support avant retour vers 4855/4865 (plus bas après la baisse de 19h00 hors-séance, aussi S1j) – les actions des Idées du Blog se comportent bien, sauf JCQ et COFACE – j’attends encore avant de procéder à des allègements. La perspective d’une hausse du taux directeur aux USA dès le mois de décembre pourrait nous entraîner en tendance baissière avant 13h30 et le PIB – je verrai donc à mi-séance pour d’éventuels allègements « de sécurité » qui me permettront de rechercher de nouvelles opportunités si effectivement, le marché devait changer de sens pour cette fin de semaine et le début novembre – pour le moment, on teste PPj … à tout à l’heure.

7h03

CAC40 : au dessus de la zone PPj/PPj cfd (4880/4900) et du gap des 4907.84 (plus haut d’hier)

DOW-JONES : après la FED, clôture à 17779.52 (+1.13%), et consolidation nocturne vers 17720/25 (R3j d’hier) – zone PPj cfd/PPj support (17695/17705) avant le PIB de 13h30

La FED a surpris le marché hier soir, envisageant un premier relèvement du taux directeur en décembre (voir paragraphe suivant), du coup, l’euro a chuté vers 1.09$, ce qui est une bonne nouvelle pour les actifs cotés en euros. Le DOW, après un vif repli, s’est redressé pour terminer au plus haut du jour, retenant que si le taux doit remonter, c’est que l’économie américaine est sur la bonne voie. Attention, si la politique monétaire américaine devait effectivement changer dès décembre, on aura obligatoirement une consolidation du DOW à un moment donné (janvier, mars ?) : en attendant, le Boss a décidé de poursuivre le fameux rallye d’octobre (en lieu et place du krach annoncé, je n’y reviens pas). Il ne reste plus que le PIB de tout à l’heure pour « casser le charme » et engendrer une fin de mois propice pour les vendeurs.

CAC40 : un gap potentiel pourrait s’ouvrir à 4907.84 (haut d’hier) – pour le moment, le contrat cfd évolue sur R1j (4915/20) après un plus haut à 4932 hier soir – la résistance principale demeure 4945/50 tandis qu’il faudrait éviter de rechuter sous les 4880 PPj cash, pour maintenir la tendance à l’avantage des acheteurs avant un PIB US de tous les dangers : en effet, s’il ressort supérieur aux attentes, cela confirmera l’ouverture de la FED hier, et les opérateurs pourraient cette fois vendre cette belle performance sans rebondir.

6h57 : comme de coutume, c’est le PPj (17695/17705) qui sera l’arbitre avant 13h30 – à l’aube européenne, le contrat cfd cote 17727, la tendance intraday est haussière – voir les analyses indices en bas de cette même page.

Actions : je posterai en haut de cette même page si j’ajoute un ou plusieurs ordres entre 8h30 et 10h00.

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QUELQUES CONSEILS D’ORDRE GENERAL (TRADING INDICES, DEVISES)

Rappel de mon axiome boursier concernant les rendez-vous macro-économiques majeurs (politiques monétaires BCE, FED, emploi mensuel américain, PIB américain) : « Il est très rare qu’un RDV macro-économique majeur renverse la tendance intraday qui prévalait avant sa diffusion ».

Rappel de mon conseil de trading dans ces moments chauds : « On ne regarde pas la teneur du communiqué ou de la statistique en temps réel, sachant que le marché peut vendre la bonne nouvelle ou acheter la mauvaise ».

Hier soir, le communiqué de la FED a laissé entendre qu’un premier relèvement du taux directeur pourrait être décidé dès la prochaine réunion du comité de politique monétaire mi-décembre : ce n’était pas ce qu’attendait le marché = hausse du dollar contre euro, la monnaie unique est passée de 1.1060$ à 1.09$ en une heure. Pour l’indice, ce fut plus « sportif », puisque le DOW descendit 25 points sous le PPj des 17580 avant de repasser au dessus vers 19h30, pour terminer en hausse de 1.13% à 17779, plus haut du jour.

Quand vous prenez connaissance du communiqué en « live », vous ne pouvez que vendre les indices, surtout le DOW (hausse du taux US = repli des actions US, et meilleure résistance en Europe avec le repli de l’euro) – tout se passe bien jusqu’à 19h30 mais quand on repasse au dessus du PPj, vous serez tenté de ne pas le respecter et de rester vendeur uniquement sur la base du raisonnement macro-économique. L’avantage du PPj est son objectivité : c’est un prix ou une zone de prix au dessus de laquelle il est déconseillé d’être vendeur et inversement. La conviction personnelle ou l’interprétation subjective d’un communiqué (hausse du taux = aussi une relative bonne santé de l’économie US : à chaque situation ses avantages et ses inconvénients) ne doivent pas prendre le pas sur l’analyse graphique objective du prix.

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PEA NT : résultat final +39,77%

L’Idée du jour/semaine remplace le PEA en 2015, mais je n’assurerai plus la gestion des positions à partir du 1er juillet 2015, ne donnant que des Idées « de la semaine » avec des niveaux de prix (stop et cibles 1 et 2) – pour une gestion complète, il faut maintenant être membre du Club NT (voir plus bas dans la page).

L’Idée du jour et L’Idée de la semaine  : un arrêté des positions au 28 octobre en clôture et les ordres valides en octobre sont visibles dans cet article.

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CLUB NOUVEAUTRADER : investissement moyen-long terme sur actions françaises depuis le 1er janvier 2014

L’historique des opérations terminées entre le 1er janvier 2014 et le 30 juin 2015 (sans tous les noms des valeurs, pour ne pas dévoiler l’essentiel du NT100), est consultable dans cet article.

Les 150 euros de cotisation semestrielle (soit 25 euros par mois) permettent de suivre la gestion d’un portefeuille d’actions via envoi de Newsletters (266 pour le moment) contenant des ordres programmés au mois, à la semaine ou de la veille pour le lendemain. Le type de gestion proposée correspond au profil « investisseur moyen terme occupé en journée au travail ou à autre chose que la bourse ».

Exposition du portefeuille Club NT : 31.28%

Diversification du portefeuille : 18 valeurs différentes

Taille moyenne de chaque ordre (accessible à tous) : 600.00 euros

Frais de courtage : 0.99 euro par ordre, hors TTF éventuelle

Nombre d’ordres d’achat exécutés : 144

Nombre d’ordres de vente exécutés (opérations terminées) : 118 dont 85 gains et 33 pertes

Plus-value moyenne nette de courtage et TTF par opération terminée : +4.50%

Plus-value nette réalisée dividendes inclus : 3.773,42 euros (soit 8.2 fois le montant de la cotisation mensuelle en moyenne sur 22 mois, sur la base d’ordres à 600 euros – 16.4 fois sur base 1.200 euros 32.8 fois sur base 2.400 euros, etc).

Performance brute sur capital utilisé depuis le 1er janvier 2014 (relevé du 28.10.2015 à 17h35) : +10.26% (sur capital disponible +3.21%), CAC +13.84%

Si vous êtes intéressé(e), cliquez ICI.

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SUIVI DU TEST : ACHAT DOW, VENTE CAC (6h21 jeudi 29/10/2015) – JOUR 318

DOW : achat 16865 points, soit +5.13% (17730)

CAC40 : vente 4333 points, soit -11.93% (4920)

Différentiel brut : -6.80% – l’arbitrage est repassé négatif il y a 37 semaines, et après un record dans le rouge à -10.60% en avril, se tient depuis plusieurs mois entre -5 et 8% – depuis 317 séances, après avoir donné des extrêmes à +2.60% pour le DOW, puis pour le CAC40, l’arbitrage est reparti dans l’autre sens, avec un nouveau record à +5.64% au matin du 13 octobre 2014, battu le 30 octobre (+6.61%), le 5 novembre (+7.26%), le 7 novembre (+7.41%), le 12 novembre (+7.64%), le matin du 13 novembre (+7.69%) et +8.60% du même jour à 14h37 – après consolidation entre +4 et +5%, la performance est remontée dans la semaine du 8 décembre, et un nouveau record a été battu le 15 décembre au soir (+9.39%), puis le 16 en début d’après-midi à +10.43% – cela matérialise simplement la différence entre les macro-économies des deux zones, que tout le monde connait – MAJ du 15 janvier 2015 : une différence actuellement modulée par la chute de la monnaie unique contre dollar – MAJ du 22 janvier : l’équilibre revient après l’annonce du QE, mais je ne change pas d’avis, les USA sont mieux armés pour la suite – le record à la baisse de l’arbitrage (-2.60%) est battu le 26.01.2015 (-3.46%), puis le 27 (-3.82%), puis le 29 (-4.48%), puis -4.56% le 27.02.2015, puis le 04.03.2015 (-4.64%), puis le 05.03.2015 (-4.95%), l’euro cote 1.1052$, et encore le 6 mars à 23h15 (-6.45%) puis le 9 mars (-6.53%), puis le 11 mars en pré-ouverture (-6.57%), puis en début d’après-midi du même jour (-7.89%), et le soir (-8.69%) l’euro cote 1.0540$ – le record est à nouveau battu le 27 mars au soir, à -9.03% alors que l’euro a pourtant rebondi à 1.0887$ ; puis -9.05% au 30 mars 2015 vers 13h35 ; puis le 1er avril à 10h45 -9.44%, l’euro contre dollar vaut 1.0725, et à 15h58 à -9.82% … le 9 avril 2015 à 13h34, nouveau record à la baisse à -10.37%, l’euro cote 1.0763$, puis -10.60% le même soir, l’euro vaut 1.0664$ …

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PREPARATION DE LA SEANCE DE JEUDI (29.10.2015)  – ANALYSE CAC40/DOW

Programme du jour : PIB US, 1ère estimation du 3ème trimestre (13h30), chômage hebdomadaire (USA, 13h30), promesses de ventes de logements (USA, 15h00)

CAC40 : zone PPj 4880/4900 – tendance intraday haussière avec les 4945/4950 en ligne de mire (R2j et plus haut d’octobre) – au delà des 4950, 4975 et 5000 à 5035 seraient les objectifs.

En cas de repli sous 4915, on viserait le gap des 4907.84 (plus haut d’hier) – sous 4905 puis 4900, l’objectif deviendrait le PPj cash des 4880 – retour des vendeurs à prévoir en cas de rupture, avec des cibles à 4855/65 et 4845/50 – en dessous, il faudrait sauver la zone PPh (4835/40) sous peine d’aller sans doute vers 4820 et 4795/4800 – sous 4790, les objectifs deviendraient 4760/65 et 4725/40.

DOW : PPj 17695/17705 – tendance intraday haussière avec les 17780 à franchir pour viser 17840/17860 – au dessus des 17860, 17875/80 et 17925/30 seraient les objectifs.

En cas de repli sous les 17690, les supports les plus significatifs seraient : 17630/35, 17580/85, 17555/60 et 17525/40 – sous 17520, il ne faudrait pas rompre les 17480 (PPh/S2j) sous peine de vivre une difficile fin de mois.

Prochain RDV en fonction des événements, au plus tard vers 10h15.