MAJ de 10H55 : début d’année difficile, avec un support 4495/4505 (S3j/S3h) qui a donné lieu à un rebond technique, malheureusement stoppé par la nouvelle zone de résistance majeure des 4555/4560 (S2h), qui devra être doublée en clôture de 17h35, sinon, on pourrait aller voir vers le bas de décembre, à 4465/4475 – dans ce contexte, l’investisseur prudentr, diversifié et majoritairement cash, attend son heure (soit pour continuer à diversifier dans un krach de janvier) – sinon, tant que PP annuel des 4665/70 et le PPm de janvier (4695) sont au dessus des prix, c’est un marché baissier, je n’achète donc rien sauf chute des prix, au moins vers 4230 à 4075/80.

MAJ DE 9H13 : début d’année à rester couché pour l’investisseur de moyen-long terme, les vendeurs ont la main et coulent le marché vers les 4520 points (support potentiel, bas du 22 décembre dernier) – en dessous, les 4495/4505 et les 4465/4475 pourraient arriver – comme écrit samedi, la clôture annuelle n’annonçait rien de bon, mais de là à -120 points ou -2.30% … 4516 vers 9h16, et 17145 à NY (S4j, sous S2h aussi (17200/205) – il reste donc la zone des 17100 puis des 17045/60 avant de basculer dans le rouge sur toutes les unités de temps PP, annuel compris (17045/50) …

7h39

CAC40 : sous la zone PPj cfd/cash (4635/4650) – gap des 4604.79 fermé, sous S4j (4585/90) et S1h/S3j (4595/4600)

DOW-JONES : chute nocturne sous 17300 (S2j/S1h 17305/315)

7h15 : la clôture au plus bas du jour (jeudi, 4637.06) donnera lieu à un nouveau plus bas aujourd’hui, comme c’est très souvent le cas dans cette configuration d’une clôture journalière à l’extrême (un plus haut donnant très souvent un nouveau plus haut lors de la séance suivante) – le gap des 4604.79 sera fermé et s’ouvrira donc un nouveau gap, baissier celui-là, à 4637.06, qui correspond à la première résistance majeure intraday des 4635/40 (PPj cfd) – sous les 4635/4650, les vendeurs ont la main – je vous rappelle que les analyses des indices en annuel, mensuel janvier et hebdomadaire, sont visibles dans cet article.

Cette année 2016 démarre donc mal : si ce repli devait se poursuivre, c’est la zone des 16985/17065 (DOW) qui serait susceptible de stopper le mouvement (S3h/PP annuel 17045/50/S1m), avec les 17090/17100 comme support intermédiaire (bas de novembre et décembre) – en ultime support sous les 16985, on aurait la zone des 17900 …

Vers 7h28, le CAC CFD cote 4575, soit proche du S2h des 4555/4560 – la première résistance intraday devient S4j (4585/90) – sous 4550, il resterait la zone 4520/4530 et 4495/4505 pour arrêter le mouvement, voire les 4465/4475 (zone du plus bas de décembre).

Attention : il arrive que certains débuts d’année commencent très mal, puis le mois de janvier se termine finalement dans le vert, et l’alerte est levée – cette semaine, on aura les minutes de la FED (mercredi 20h00) et l’emploi de décembre (vendredi 14h30) comme éventuels catalyseurs de la tendance de janvier – en attendant, je reste observateur durant ces premières 48 heures, tout du moins en tant qu’investisseur de moyen-long terme en actions.

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CLUB NOUVEAUTRADER : investissement moyen-long terme sur actions françaises depuis le 1er janvier 2014

L’historique des opérations terminées entre le 1er janvier 2014 et le 30 juin 2015 (sans tous les noms des valeurs, pour ne pas dévoiler l’essentiel du NT100), est consultable dans cet article.

Les 150 euros de cotisation semestrielle (soit 25 euros par mois) permettent de suivre la gestion d’un portefeuille d’actions via envoi de Newsletters (270 pour le moment) contenant des ordres programmés au mois, à la semaine ou de la veille pour le lendemain. Le type de gestion proposée correspond au profil « investisseur moyen terme occupé en journée au travail ou à autre chose que la bourse ».

Exposition du portefeuille Club NT : 37.18%

Diversification du portefeuille : 24 valeurs différentes

Taille moyenne de chaque ordre (accessible à tous) : 600.00 euros

Frais de courtage : 0.99 euro par ordre, hors TTF éventuelle

Nombre d’ordres d’achat exécutés : 150

Nombre d’ordres de vente exécutés (opérations terminées) : 118 dont 85 gains et 33 pertes

Plus-value moyenne nette de courtage et TTF par opération terminée : +4.50%

Plus-value nette réalisée dividendes inclus : 3.773,42 euros

Performance brute sur capital utilisé depuis le 1er janvier 2014 (relevé du 29.12.2015 à 14h05) : +4.10% (sur capital disponible +1.61%), CAC +7.94%

Si vous êtes intéressé(e), cliquez ICI.

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SUIVI DU TEST : ACHAT DOW, VENTE CAC (7h37 mercredi 29/12/2015) – JOUR 364

DOW : achat 16865 points, soit +2.37% (17264)

CAC40 : vente 4333 points, soit -5.31% (4576)

Différentiel brut : -2.94% – l’arbitrage est repassé négatif il y a 43 semaines, et après un record dans le rouge à -10.60% en avril 2015, est sorti il y a trois semaines de la zone des -5/-8% dans laquelle il stagnait depuis plus de six mois. A -2.94%, on tend vers l’équilibre, avec des extrêmes entre -10% et +10% (oscillation long terme à confirmer ?).

Depuis 363 séances, après avoir donné des extrêmes à +2.60% pour le DOW, puis pour le CAC40, l’arbitrage est reparti dans l’autre sens, avec un nouveau record à +5.64% au matin du 13 octobre 2014, battu le 30 octobre (+6.61%), le 5 novembre (+7.26%), le 7 novembre (+7.41%), le 12 novembre (+7.64%), le matin du 13 novembre (+7.69%) et +8.60% du même jour à 14h37 – après consolidation entre +4 et +5%, la performance est remontée dans la semaine du 8 décembre, et un nouveau record a été battu le 15 décembre au soir (+9.39%), puis le 16 en début d’après-midi à +10.43% – cela matérialise simplement la différence entre les macro-économies des deux zones, que tout le monde connait – MAJ du 15 janvier 2015 : une différence actuellement modulée par la chute de la monnaie unique contre dollar – MAJ du 22 janvier : l’équilibre revient après l’annonce du QE, mais je ne change pas d’avis, les USA sont mieux armés pour la suite – le record à la baisse de l’arbitrage (-2.60%) est battu le 26.01.2015 (-3.46%), puis le 27 (-3.82%), puis le 29 (-4.48%), puis -4.56% le 27.02.2015, puis le 04.03.2015 (-4.64%), puis le 05.03.2015 (-4.95%), l’euro cote 1.1052$, et encore le 6 mars à 23h15 (-6.45%) puis le 9 mars (-6.53%), puis le 11 mars en pré-ouverture (-6.57%), puis en début d’après-midi du même jour (-7.89%), et le soir (-8.69%) l’euro cote 1.0540$ – le record est à nouveau battu le 27 mars au soir, à -9.03% alors que l’euro a pourtant rebondi à 1.0887$ ; puis -9.05% au 30 mars 2015 vers 13h35 ; puis le 1er avril à 10h45 -9.44%, l’euro contre dollar vaut 1.0725, et à 15h58 à -9.82% … le 9 avril 2015 à 13h34, nouveau record à la baisse à -10.37%, l’euro cote 1.0763$, puis -10.60% le même soir, l’euro vaut 1.0664$ …

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PREPARATION DE LA SEANCE DE LUNDI (04.01.2016)  – ANALYSE CAC40/DOW

Programme du jour : ISM manufacturier de décembre (USA, 16h00)

CAC40 : PPj 4645/50 – le contrat cfd a terminé l’année à 4622 avec un plus bas à 4603 vers 22h00 – tendance intraday très baissière avec la zone S1h/S3j/gap (4595/4605) à préserver, sous peine de descendre à 4585 voire 4555/60 – sous 4550, la cible deviendrait 4520/30, voire 4500/505.

En cas de rebond au delà des 4630 puis 4650, on viserait les 4665/70 (PP annuel et plus haut de jeudi), voire les 4690/95 (R1h/PPm) – ce n’est qu’au dessus des 4705/10 en clôture journalière, que l’on pourrait « repenser » à une tendance de fond positive.

DOW : PPj 17475/480, aussi PPm (17480/485) – avec un 17425 en clôture (c’était le PPh valide la semaine dernière), la tendance intraday est baissière avec la zone des 17365/17385 à préserver, sous peine d’un retour probable vers les 17305/20, voire 17290 – en dessous, gare à la chute vers la zone des 17200.

En cas de rebond au dessus des 17485, la cible deviendrait 17530/540 (PPh/R1j) – au dessus des 17540, on viserait 17590, voire 17645/50.

Prochain RDV en fonction des événements, au plus tard vers 10h30.