Puycelsi, le samedi 17 décembre 2016

8h24

CAC40 : PPh (4810/15) support – 4855/60 résistance

DOW-JONES : termine en zone PPh (19850/855)

Les indices ont terminé la semaine un peu au dessus (CAC) ou sur (DOW) les PPh valides la semaine prochaine : la tendance reste haussière mais il faudra confirmer lundi. Les marchés financiers ont bien digéré la hausse du taux d’intérêt directeur US, et devraient finir l’année sans gros problème, en supposant que les dernières statistiques de l’année ne soient pas décevantes (jeudi : seconde estimation du PIB US pour le 3ème trimestre, revenus et dépenses des ménages en novembre).

Actions : je diminuerai l’exposition progressivement d’ici à la fin de l’année (je vise une exposition à 45% du portefeuille Club NT début janvier, contre 58% actuellement, sachant que la performance est à son record historique – voir le paragraphe consacré au portefeuille plus bas dans la page).

Rappel d’il y a 47 semaines : je recommande la prudence pour tous les investisseurs moyen-long terme en actions, choisissez bien vos chevaux pour faire la course, diversifiez au maximum, et conservez toujours des liquidités pour le jour « où plus personne n’en voudra ». Pour disposer d’un choix d’entreprises dotées de bons fondamentaux, n’oubliez pas de commander la sélection NT100, cotée sur le blog depuis sa création début 2014 : cet indice personnel a vécu 21 changements de valeurs depuis 2 ans et 9 mois, soit une importante stabilité sur les 100 qui le composent. Sa performance est de +35.99% en 35 mois, contre +12.51% pour le CAC40.

Faites un don de 50 euros au blog en notifiant « NT100 » dans le commentaire, et vous recevrez cette liste avec tous les principaux ratios financiers que j’utilise pour sélectionner mes valeurs.

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Analyse rapide PP hebdomadaire valide pour la semaine du 19 au 23 décembre 2016

CAC40 : PPh 4810/15 – tendance très court terme haussière avec les 4860 à franchir pour viser 4875/80, voire 4920/40 – au dessus des 4940, l’objectif théorique serait 4985/90.

En cas de repli sous les 4805, on viserait 4765/75, voire 4700/4705 – en dessous, retour possible vers les 4655/60, voire le gap des 4639.91

DOW : PPh 19850/855 – tendance très court terme neutre – il faudrait franchir les 19965/970 pour envisager les 20000, voire les 20070/075 – au dessus des 20075, les cibles deviendraient 20175/180 et 20290.

En cas de repli sous les 19820, on viserait 19745/750 – sous 19735, les objectifs seraient 19630/635, 19605, voire 19520.

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CLUB NOUVEAUTRADER : investissement moyen-long terme sur actions françaises depuis le 1er janvier 2014

OPERATIONS 2016 EN INTEGRALITE (ventes + positions latentes au 27.09.2016) : CLIQUEZ SUR CE LIEN

L’historique des opérations terminées entre le 1er janvier 2014 et le 30 juin 2015 (sans tous les noms des valeurs, pour ne pas dévoiler l’essentiel du NT100), est consultable dans cet article.

Les 150 euros de cotisation semestrielle (soit 25 euros par mois) permettent de suivre la gestion d’un portefeuille d’actions via envoi de Newsletters (380 pour le moment) contenant des ordres programmés au mois, à la semaine ou de la veille pour le lendemain. Le type de gestion proposée correspond au profil « investisseur moyen-long terme occupé en journée au travail ou à autre chose que la bourse ».

Exposition du portefeuille Club NT : 58.45%

Diversification du portefeuille : 41 valeurs différentes

Taille moyenne de chaque ordre (accessible à tous) : 500/600.00 euros

Frais de courtage : 1.90 euro par ordre, hors TTF éventuelle

Nombre d’ordres d’achat exécutés : 203

Nombre d’ordres de vente exécutés (opérations terminées) : 145 dont 112 gains et 33 pertes

Plus-value moyenne nette de courtage et TTF par opération terminée : +6.65%

Plus-value nette réalisée dividendes inclus : +7.065,42 euros (dont +1337 euros de dividendes bruts, à comparer avec une cotisation inférieure à 900 euros pour 35 mois – les dividendes financent le service, même en retranchant l’étatique prélèvement – je ne le compte pas car je suis sur PEA de plus de huit ans, on le déduira à la sortie). 

Performance brute sur capital utilisé depuis le 1er janvier 2014 (relevé du 16.12.2016 à 17h35) : +19.02% (sur capital disponible +11.12%), CAC40 +12.50%

Si vous êtes intéressé(e), cliquez ICI.

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Actions : les sélections 2016 se tiennent mieux que l’indice (mise-à-jour du 13.12.2016 à 17h35) 

Je rappelle que je dispose d’environ 40% de cash pour vivre un éventuel krach, ce qui est le minimum requis sur PEA, même avec une majorité d’entreprises dotées de bons fondamentaux (dettes faibles ou inexistantes, marge opérationnelle positive) et une extrême diversification (40 valeurs différentes dans mes portefeuilles).

« Petite sélection » rendement 2016/2020, performance +32.41% hors-dividendes (CAC40 : +3.60%) : voir en bas de cet article (relevé du 13.12.2016 à 17h35)

Arbitrage du 11.07.2016 (voir le paragraphe intitulé « réalité et mensonge » dans cet article) : vente Société Générale (28.275 euros) / achat Alstom (20.76 euros) – en clôture du 16.12.2016 : GLE 46.955 (-66.07%) / ALO 25.92 (+24.86%) = -41.21% – cet arbitrage est nettement perdant en raison d’une bulle bancaire que je trouve étonnante – je poursuis toutefois ce test qui deviendra positif au moment où le secteur bancaire se ramassera, en raison de ses fondamentaux très négatifs, à suivre …

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PREPARATION DE LA SEANCE DE LUNDI (19.12.2016)  – ANALYSE CAC40/DOW

Programme du jour : rien

CAC40 : PPj 4830/35 – tendance intraday neutre – au dessus des 4840, on viserait 4855/60, voire 4880/85 – au delà des 4885, on pourrait monter vers 4910/15 et 4920/40.

Sous 4805, les objectifs seraient 4775/80, 4765, voire 4750/55 – sous 4750, baisse possible jusqu’aux 4720/25, voire 4700/4705.

DOW : PPj 19860/865 – tendance intraday neutre-baissière avec des supports potentiels à 19800/820, 19760 et 19735/745.

En cas de rebond au dessus des 19870, les objectifs seraient 19900/905 et 19955/965.

Prochain RDV lundi matin pour préparer la séance (pas d’article demain).