Puycelsi, le samedi 2 juin 2018

8h00

CAC40 : PPh (5475/80) enjeu du début de semaine

DOW-JONES : PPh (24530/535) support de début de mois

Les marchés ont bien entamé juin après une séquence de baisse importante, surtout à Paris. Ainsi, le CAC40 a réussi à clôturer à 5465 (-1.39% sur la semaine), le contrat cfd montant même au dessus du PPm (5475/80) avec la hausse du DOW en soirée. Ce dernier finit la semaine à 24635, ne cédant finalement que -0.48% en quatre séances.

Le DOW reste haussier sur les trois unités de temps PP (PPj lundi 24615/620, PPh semaine prochaine 24530/535 et PPm juin 24345) alors que le CAC se tient seulement quelques points au dessus du PPm de juin (clôture cfd 5482, PPm 5475/80) : ce niveau sera l’enjeu du début de la semaine et se confond avec le PPh (5475), ce qui augmente son importance – la tendance baissière reprendrait si l’indice ne peut s’éloigner rapidement de ce prix, voir les analyses indices en bas de cette même page.

Il y aura peu de statistiques macro-économique la semaine prochaine, sachant que le prochain grand RDV sera pour le 13 juin, avec la réunion du comité de politique monétaire de la FED – sauf mauvaise nouvelle « géopolitique ou politique », les marchés devraient rester bien orientés dans les jours qui viennent, c’est tout du moins mon « sentiment ».

Actions : j’ai 28% d’avance sur une exposition de 57% (et donc 43% de liquidités) – pour le moment, je conserve mes titres et laisse le portefeuille inchangé.

Rappel d’il y a 117 semaines : je recommande la prudence pour tous les investisseurs moyen-long terme en actions, choisissez bien vos chevaux pour faire la course, diversifiez au maximum, et conservez toujours des liquidités pour le jour « où plus personne n’en voudra ». Pour disposer d’un choix d’entreprises dotées de bons fondamentaux, n’oubliez pas de commander la sélection NT100, cotée sur le blog depuis sa création début 2014 : cet indice personnel a vécu 21 changements de valeurs depuis 4 ans et un trimestre, soit une importante stabilité sur les 100 qui le composent. Sa performance est de +76.09% en 53 mois, contre +27.23% pour le CAC40.

Faites un don de 50 euros au blog en notifiant « NT100 » dans le commentaire, et vous recevrez cette liste avec tous les principaux ratios financiers que j’utilise pour sélectionner mes valeurs.

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ANALYSE RAPIDE POINT-PIVOT VALIDE POUR LA SEMAINE DU 4 AU 8 JUIN 2018

CAC40 : PPh 5460/65 – tendance très court terme neutre – en cas de passage au dessus des 5485, on pourrait monter vers 5565/5580, voire 5470/75.

En cas de repli sous les 5460, les objectifs deviendraient 5370/80 et 5300/5305 – sous les 5300, on pourrait descendre à 5275/80.

DOW-JONES : PPh 24530/535 – tendance très court terme haussière avec les 24715 à franchir pour viser ensuite 24815/820 – au dessus des 24820, on pourrait monter vers 24995/25000 et 25155/160 (R1m).

En cas de repli sous les 24530, les objectifs deviendraient 24345/355 (S1h/PPm) – en dessous, on viserait 24245/250 – en dessous, on pourrait retomber à 24065/070 et 23880/885.

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CLUB NOUVEAUTRADER : investissement moyen-long terme sur actions françaises depuis le 1er janvier 2014

OPERATIONS DEBOUCLEES EN 2016 DANS LEUR INTEGRALITE : CLIQUEZ SUR CE LIEN

Les opérations soldées en 2017 au portefeuille Club NT : plus de 24.88% nets de courtage en moyenne pour 42 ventes.

Les 150 euros de cotisation semestrielle (soit 25 euros par mois) permettent de suivre la gestion d’un portefeuille d’actions via envoi de Newsletters (548 pour le moment) contenant des ordres programmés au mois, à la semaine ou de la veille pour le lendemain. Le type de gestion proposée correspond au profil « investisseur moyen-long terme occupé en journée au travail ou à autre chose que la bourse ».

Exposition du portefeuille Club NT : 57.28%

Diversification du portefeuille : 39 valeurs différentes

Taille moyenne de chaque ordre (accessible à tous) : 450/600.00 euros

Frais de courtage : 1.90 euro par ordre, hors TTF éventuelle

Nombre d’ordres d’achat exécutés : 254

Nombre d’ordres de vente exécutés (opérations terminées) : 195 dont 157 gains et 38 pertes

Plus-value moyenne nette de courtage et TTF par opération terminée : +10.00%

Plus-value nette réalisée dividendes inclus : +13.207.51 euros (dont +2182 euros de dividendes bruts, à comparer avec une cotisation à 1100/1325 euros pour 53 mois – les dividendes financent le service, même en retranchant l’étatique prélèvement – je ne le compte pas car je suis sur PEA de plus de huit ans, on le déduira à la sortie). 

Performance brute sur capital utilisé depuis le 1er janvier 2014 (relevé du 01.06.2018 à 17h35) : +28.39% (sur capital disponible +16.26%), CAC40 +27.23%

Si vous êtes intéressé(e), cliquez ICI.

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Actions : la sélection Rendement 2016/2020 se tient nettement mieux que l’indice, avec une performance de plus de +58% bruts dividendes inclus (mise-à-jour du 03.04.2018 à 17h35) – prochaine mise-à-jour début juin.

Je rappelle que je dispose d’environ 44% de cash pour vivre un éventuel krach, ce qui est le minimum requis sur PEA, même avec une majorité d’entreprises dotées de bons fondamentaux (dettes faibles ou inexistantes, marge opérationnelle positive) et une extrême diversification (35/40 valeurs différentes dans mes portefeuilles).

Arbitrage du 11.07.2016, mise-à-jour en clôture du 11.05.2018 (voir le paragraphe intitulé « réalité et mensonge » dans cet article) : vente Société Générale (28.275 euros) / achat Alstom (20.76 euros) – en clôture du 31.01.2018 : GLE 46.855 (-60.34%) / ALO 35.35 (+71.00%) = +10.66%

• en clôture du 11.05.2018 : depuis fin janvier, l’effet-ciseau se met en place, Alstom montant de 35.35 à 38.55 euros alors que Société Générale se replie de 46.85 à 42.73 euros – la performance s’installe clairement dans le vert : GLE 42.73 (-51.12%) / ALO (+85.69%) = +34.57%
• Rappel : cet arbitrage se tient dans le vert seulement depuis quelques mois, mais le long terme exige confiance et patience – reste maintenant à attendre les problèmes financiers en zone-euro pour voir la performance de cet arbitrage s’envoler.

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PREPARATION DE LA SEANCE DE LUNDI (4.06.2018)  – ANALYSE CAC40/DOW

Programme du jour : commandes à l’industrie (USA, 16h00)

CAC40 : PPj 5460/65 – tendance intraday neutre-haussière avec les 5480 à franchir pour viser ensuite 5505/10, voire 5530 et 5550/55.

En cas de repli sous 5460, les objectifs deviendraient 5440/45 et 5415/20 – sous 5415, on pourrait retomber à 5395/5400, voire 5375/80.

DOW : PPj 24615/620 – tendance intraday haussière avec les 24675/680 à franchir pour viser 24715, voire 24745/750 – au dessus, on pourrait monter vers 24820/825 et 24880.

En cas de repli sous les 24615, la zone d’objectif serait 24530/24560 – sous 24530 (PPh), on pourrait retomber à 24485 et 24425/430.

Prochain RDV lundi avant l’ouverture.