MAJ DE 9H45 : le DOW CFD reste ferme à 24814 alors que le CAC tend vers PPj (5380/85) – sous 5380, on devrait revenir vers 5365/75, à ne pas rompre pour éviter une nouvelle journée de repli – je conserve mes actions pour le moment (-0.20% depuis hier matin) – prochain RDV vers 15h00 (c’est mercredi).

MAJ DE 9H22 : repli du CAC vers 5400/5405 (R1j) tandis que le DOW CFD cote 24828 proche des 24855/860 (S1h) – on reste au dessus des PPj, mais la tendance intraday reste haussière pour le moment.

Puycelsi, le mercredi 20 juin 2018

7h43

CAC40 : PPj (5380/85) support intraday – 5435/40 (R3j) enjeu du moment

DOW-JONES : PPj (24675/680) support intraday – contrat cfd entre R1j (24785/790 et S1h (24855/860)

7h30 : les marchés financiers rebondissent plutôt vigoureusement depuis le milieu de la nuit, après que le DOW ait terminé la séance d’hier à 24700 (-1.15%) – vers 7h32, le contrat cfd DOW s’échange à 24837, tout près des 24855/860 (S1h), et très au dessus du PPj des 24675/680, la tendance intraday est haussière mais reste baissière à l’échelle de la semaine.

Paris a suivi le mouvement après une clôture à 5390 hier (-1.10%), le contrat cfd montant au delà des 5415/20 (R2j), actuellement à 5433, juste en dessous de la R3j (5435/40) – comme le DOW, la tendance intraday est haussière au delà du PPj des 5380/85 mais reste baissière à horizon fin de semaine (sous PPh, 5490), voir les analyses indices en bas de cette même page.

Comme écrit hier, je ne suis pas encore inquiet devant les menaces de guerre commerciale USA/reste du monde tant que les montants taxés annoncés restent très faibles comparé au montant global des échanges internationaux – le cycle de remontée du taux d’intérêt directeur constitue une menace bien plus importante sur les prix des actions à moyen-long terme. Pour le moment, pas de danger non plus de ce côté pour 2018, à mon avis bien-sûr : en effet, la politique monétaire de la FED étant bien équilibrée et ne pourra pas casser subitement la croissance US. Il reste ensuite le système bancaire européen et la BCE qui soutiennent des états surendettés avec une monnaie unique inadaptée, c’est le moins qu’on puisse dire, tant qu’aucune harmonisation ne se fait jour en termes de droit du travail et de droit fiscal. Cette situation n’est pas saine, avec des masses de bons du trésor qui ne valent rien, disséminés un peu partout sur le vieux continent, sachant que c’est la BCE qui en « cache » le plus …

Actions : je les conserve, avec 45% de liquidités.

Rappel d’il y a 119 semaines : je recommande la prudence pour tous les investisseurs moyen-long terme en actions, choisissez bien vos chevaux pour faire la course, diversifiez au maximum, et conservez toujours des liquidités pour le jour « où plus personne n’en voudra ». Pour disposer d’un choix d’entreprises dotées de bons fondamentaux, n’oubliez pas de commander la sélection NT100, cotée sur le blog depuis sa création début 2014 : cet indice personnel a vécu 21 changements de valeurs depuis 4 ans et un trimestre, soit une importante stabilité sur les 100 qui le composent. Sa performance est de +75.58% en 53 mois, contre +25.48% pour le CAC40.

Faites un don de 50 euros au blog en notifiant « NT100 » dans le commentaire, et vous recevrez cette liste avec tous les principaux ratios financiers que j’utilise pour sélectionner mes valeurs.

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CLUB NOUVEAUTRADER : investissement moyen-long terme sur actions françaises depuis le 1er janvier 2014

OPERATIONS DEBOUCLEES EN 2016 DANS LEUR INTEGRALITE : CLIQUEZ SUR CE LIEN

Les opérations soldées en 2017 au portefeuille Club NT : plus de 24.88% nets de courtage en moyenne pour 42 ventes.

Les 150 euros de cotisation semestrielle (soit 25 euros par mois) permettent de suivre la gestion d’un portefeuille d’actions via envoi de Newsletters (559 pour le moment) contenant des ordres programmés au mois, à la semaine ou de la veille pour le lendemain. Le type de gestion proposée correspond au profil « investisseur moyen-long terme occupé en journée au travail ou à autre chose que la bourse ».

Exposition du portefeuille Club NT : 55.36%

Diversification du portefeuille : 38 valeurs différentes

Taille moyenne de chaque ordre (accessible à tous) : 450/600.00 euros

Frais de courtage : 1.90 euro par ordre, hors TTF éventuelle

Nombre d’ordres d’achat exécutés : 254

Nombre d’ordres de vente exécutés (opérations terminées) : 197 dont 159 gains et 38 pertes

Plus-value moyenne nette de courtage et TTF par opération terminée : +10.23%

Plus-value nette réalisée dividendes inclus : +13.948.16 euros (dont +2296 euros de dividendes bruts, à comparer avec une cotisation à 1100/1325 euros pour 53 mois – les dividendes financent le service, même en retranchant l’étatique prélèvement – je ne le compte pas car je suis sur PEA de plus de huit ans, on le déduira à la sortie). 

Performance brute sur capital utilisé depuis le 1er janvier 2014 (relevé du 18.06.2018 à 17h35) : +29.52% (sur capital disponible +16.34%), CAC40 +26.87%

Si vous êtes intéressé(e), cliquez ICI.

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Actions : la sélection Rendement 2016/2020 se tient nettement mieux que l’indice, avec une performance de plus de +78% bruts dividendes inclus (mise-à-jour du 05.06.2018 à 17h35) – prochaine mise-à-jour début juillet.

Je rappelle que je dispose d’environ 44% de cash pour vivre un éventuel krach, ce qui est le minimum requis sur PEA, même avec une majorité d’entreprises dotées de bons fondamentaux (dettes faibles ou inexistantes, marge opérationnelle positive) et une extrême diversification (35/40 valeurs différentes dans mes portefeuilles).

Arbitrage du 11.07.2016, mise-à-jour en clôture du 11.05.2018 (voir le paragraphe intitulé « réalité et mensonge » dans cet article) : vente Société Générale (28.275 euros) / achat Alstom (20.76 euros) – en clôture du 31.01.2018 : GLE 46.855 (-60.34%) / ALO 35.35 (+71.00%) = +10.66%

• en clôture du 11.05.2018 : depuis fin janvier, l’effet-ciseau se met en place, Alstom montant de 35.35 à 38.55 euros alors que Société Générale se replie de 46.85 à 42.73 euros – la performance s’installe clairement dans le vert : GLE 42.73 (-51.12%) / ALO 38.55 (+85.69%) = +34.57%
• en clôture du 01.06.2018 : la performance monte encore avec le repli du secteur bancaire – GLE 37.53 (-32.73%) / ALO 40.73 (+96.20%) = +58.67%
• Rappel : cet arbitrage se tient dans le vert seulement depuis quelques mois, mais le long terme exige confiance et patience – reste maintenant à attendre les problèmes financiers en zone-euro pour voir la performance de cet arbitrage s’envoler.

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PREPARATION DE LA SEANCE DE MERCREDI (20.06.2018)  – ANALYSE CAC40/DOW

Programme du jour : ventes de logements anciens (USA, 16h00), stocks hebdomadaires de produits pétroliers (USA, 16h30)

CAC40 : PPj 5380/85 – tendance intraday haussière avec les 5435/40 à franchir pour viser 5445/50 – au delà des 5450, on pourrait remonter en zone PPm/PPh (5475/5490), voire même 5500/5505.

En cas de repli sous les 5415/20 on viserait 5400/5405 – sous les 5400, on reviendrait sans doute tester les 5380/85 (PPj) – en dessous, on pourrait descendre à 5365/70, voire 5335/55.

DOW : PPj 24675/680 – tendance intraday haussière avec un objectif théorique à 24855/60 – au dessus, on pourrait monter vers 24870/875 et 24980/985, voire 25000/25005.

En cas de repli sous les 24785 et surtout 24760, on risquerait de s’en retourner vers les 24675/680 – sous ce niveau, les objectifs deviendraient 24620/625 et 24590/595 – en dessous, on pourrait revenir à 24565/570, voire 24480/485.

Prochain RDV en fonction des événements, au plus tard vers 10h30.