20h20  

Image du PEA au jeudi 7 mars 2013 (CAC 3693.78 points)

Performance du CAC40 en 2010 : – 3.34%

Performance du CAC40 en 2011 : -16.95%

Performance du CAC40 en 2012 : +15.23%

Performance 2013 : + 4.19%

PEA depuis le 1er janvier 2010 : +7.73% (CAC -3.62%)

EN JAUNE, LES TITRES DETENUS EN PORTEFEUILLE – ils serviront de base de travail pour le premier semestre 2013 dans le cadre de la gestion moyen-long terme.

(EN GRAS), LES TITRES SUSCEPTIBLES DE REVENIR DANS LE PORTEFEUILLE SUR TROU D’AIR CONSEQUENT DES MARCHES FINANCIERS, ET PAS AVANT

Carrefour, GDF-Suez, Peugeot, Vinci, Veolia, Suez Envt : pas de retour prévu dans le portefeuille pour le moment.

Performance relative : (107.73/96.38) +11.78%

Prur (prix de revient unitaire réel) : prix d’achat augmenté du courtage et diminué des dividendes détachés + éventuellement des allers-retours court terme effectués – les dividendes ne sont pas réinvestis mais mis en réserve – cette méthode permet à l’investisseur moyen terme de connaître précisément où en est son retour sur investissement – selon le rythme de ses arbitrages ou allers-retours, l’investisseur aura, à un moment donné, un prix de revient réel à zéro (sauf faillite de l’entreprise) : alors, il sera titulaire d’un revenu réel régulier, une sorte de retraite – toujours intéressant pour l’avenir sombre sur ce plan, inéluctable.

Les titres éventuellement entre parenthèses, matérialisent le bénéfice réalisé (en réserve), la valeur n’étant plus en portefeuille, dans l’attente d’une nouvelle entrée en fonction des opportunités, à laquelle sera retranchée l’avance prise lors des opérations soldées, pour obtenir le prur.

Le jeudi 7 mars 2013, 18h45 : un range qui s’éternise … 3800/3810 (R1m*) résistance majeure à franchir pour débloquer la situation, à suivre demain ou ce soir, si le Boss venait à en découdre avec les 14360/14375 points (R2m*/R2h*, cible classique d’une semaine haussière, et assez rare d’un début de mois canon, qui pourrait nous valoir un niveau « 3 » si cela devait continuer (R3m* 14570/75, R3h* 14595/600 !).

* Pour celles et ceux qui ne connaissent pas l’indicateur-prix point-pivot, cliquez ICI

Rappel de début mars concernant l’investissement moyen-long terme : l’exposition globale du compte reste sous les 20% en attendant la décision du Boss, d’autant que l’UE reste en grandes difficultés et que l’économie mondiale tourne au ralenti – quant à la bourse, on sait que ce sont les perfusions de la FED et les tricheries de la BCE qui tiennent la tête du bébé hors de l’eau : les 81% de cash seront utilisés pour 1/ racheter, sur forte correction uniquement, des grandes valeurs pour le moyen-long terme (3515 à 3415 PP annuel), 2/ essayer de profiter de replis (peut-être, on ne le sait qu’après) injustifiés dans la sélection « small-caps » (voir dans cet article), et 3/ réaliser quelques opérations de très court terme via les aides « Le Trader NT » et « SDT ».

Toutefois, je vais commencer à me servir du travail réalisé fin 2012 pour gérer le moyen-long terme : le compte risque donc de grandir au plan de la diversification, en intégrant peu à peu des valeurs moyennes du secteur des médias et publicité, et des petites et moyennes valeurs du secteur des services informatiques, avec un rendement espéré d’au moins 4% pour cette année. Pour le moment, je vous donne la liste des titres que je vais surveiller dans ce cadre sachant que j’en ai déjà en portefeuille à des cours souvent inférieurs à ceux du moment (solde d’achats de décembre ou janvier derniers). J’aviserai donc au fil des opportunités et écrirai des articles pour prévenir des ordres lorsque je les pose. Voici donc ces quelques titres (attention à MFC et LNC, c’est de l’immobilier, mais pas de dettes et du rendement – je n’ai plus ces deux valeurs, j’attends …) – depuis le 1^er mars, j’ai posé des ordres sur certaines valeurs, validité mars : le poids de chaque ligne est de 1% du global, le prix demandé est indiqué entre-parenthèse.

POSITIONS DES SELECTIONS DE VALEURS DES COMPARTIMENTS B ET C, et de la sélection rendement 2013 :

Je livre les tableaux bruts de béton : ils proviennent d’un travail d’analyse fondamentale réalisé en fin d’année dernière – pour les détails de la gestion, les analyses graphiques, toute question, vous pouvez échanger avec moi au travers des plats du menu des formations.

Taux de réussite brut B+C+C(choix2)+BEL20 : sur 39 valeurs, 31 sont en hausse (79.49%) et 8 sont en baisse (20.51%).

Performance moyenne brute B+C+C(choix2)+BEL20  : entre 6 et 11.70% contre 4.20 à 5.11% pour les indices de référence CAC40 ou BEL20.

Répartition des performances :

>30% : 4 (10.26%)

entre 20 et 30% : 3 (7.89%)

entre 15 et 20% : 4 (10.26%)

entre 10 et 15% : 4 (10.26%)

entre 5 et 10% : 9 (23.08%)

entre 0 et 5% : 7 (17.95%)

En perte : 8 (20.51%)

Moyenne des pertes latentes : 11.36% (20.51%)

Moyenne des gains latents : 12.33% (79.49%)

On retrouve les 80/20, ce qui est nécessaire pour obtenir une performance intéressante, car les gains latents ramenés par titre ne sont supérieurs au pertes latentes que de 8.5% (12.33/11.36). La sélection de départ est donc primordiale lorsque l’on travaille sans analyse graphique et sans gestion court terme.

L’important, ici, est de se rendre compte que l’analyse fondamentale est utile, c’est une première base de travail pour limiter les risques, ce qui reste le principal métier de l’investisseur : PROTEGER SON CAPITAL.

La diversification constitue l’une des armes disponibles pour remplir cette mission.

Prochain RDV avant 23h30 pour préparer la séance de demain.

Concernant les valeurs du CAC40, vous avez accès à mes avis du mois de janvier en cliquant ICI.

Ordres valides jusqu’au 28 mars 2013, susceptibles d’être annulés, complétés, ou modifiés en cours du mois – j’écris toujours un article en temps réel pour vous prévenir :

AL : Achat Limité – VL : Vente limitée – ASD : Achat à Seuil de Déclenchement – AAM/VAM : Achat/Vente « au marché » – SL : Stop-Loss (qui correspond à une VSD : Vente à Seuil de Déclenchement

Rien de prévu en dehors des quatre titres cités plus haut.

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HISTORIQUE 2010 (courtage inclus 0.3588% par ordre, sauf intraday retour gratuit)/2011 (courtage inclus 0.10% par ordre)/2012

(1) Solde au 31.12.2009 : TOTAL (poids 10%) prur : 37.64E

(2) En portefeuille

(3) Acompte sur dividende 0.67E  inclus (détaché le 5 mai 2010)

(4) Dividende 1.40E  inclus (détaché le 6 mai 2010)

(5) Dividende 2.24E inclus, détaché au matin du jour de la vente

(6) Acompte sur dividende de 1.14E en 2010, (détaché le 27 mai 2010)

(7) Vente du 1/15^ème actions gratuites détachées le 29 mai 2010 inclus (soit 6.66% d’incidence sur le prix de revient0

(8) Changement de broker, le courtage passe à 0.10% TTC par ordre- renseignements : Michel Delobel au 09.70.40.80.62

(9) Dividendes 1.60^E inclus (détachés le 29 avril 2011, le 30 avril 2012)

(10) Solde du dividende 0.67E  (détaché le 4 mai 2011) et acompte sur dividende 0.83E (détaché le 10.11.2011)

(11) Dividende 1.14E inclus, détaché le 23 mai 2011

(12) Acompte trimestriel sur dividende 2011 de 0.57E inclus

(13) Dividende 1.00E détaché le 4.05.2012 inclus

(14) Dividende 1.30E détaché le 8.05.2012 inclus

(15) Dividende 2.50E détaché le 10.05.2012 inclus, et une action gratuite pour 10 détenues le 31/05/2012

(16) Dividende 2.10E détaché le 18.05.2012 inclus

(17) Dividende 3.00E détaché le 21.05.2012 inclus

(18) Dividende 1.22E détaché le 21.05.2012 et l’acompte de 0.55^E détaché le 12.11.2012 inclus

(19) Acomptes sur dividende 0.14E détachés le 22.05.2012 et le 10.09.2012 inclus

(20) Dividende 1.30E détaché le 05.06.2012 inclus

(21) Dividende 0.37E détaché le 05.06.2012 inclus

(22) Dividende 1.15E détaché le 11.06.2012 inclus

(23) Soldes dividende 0.57E détachés le 18.06.2012, le 24.09.2012, et 0.59E le 17.12.2012 inclus

(24) Dividende 0.52E détaché le 27.06.2012 inclus

(25) Nouvelle Taxe sur les Transactions Financières incluse – 0.20% sur les achats uniquement – les frais s’élèvent donc à 0.30% à l’achat et 0.10% à la vente – rappel : tous les prix du tableau sont exprimés « nets de courtage » et donc aussi de « TTF ».

(26) Acompte sur dividende 0.55E détaché le 12.11.2012 inclus

(27) Acompte sur dividende 0.59E détaché le 17.12.2012 inclus