Puycelsi, le samedi 28 avril 2018

8h00

CAC40 : PPh (5450/55) support majeur

DOW-JONES : PPh (24235/240) support majeur

Avec une croissance de 2.3% au 1er trimestre et des résultats d’entreprises le plus souvent au delà des attentes, l’économie américaine reste ne bonne forme malgré le cycle de relèvement des taux d’intérêt (celui de la FED et celui des bons du trésor à 10 ans) – pour le moment, la politique monétaire de la FED est une réussite – ainsi, le DOW, après un début de semaine difficile, s’est redressé pour ne terminer la semaine qu’en baisse marginale de -0.56%. Le DOW pointe ainsi au dessus du PPh valide la semaine prochaine (24235/240), avec une clôture à 24311 – la tendance est donc haussière pour la semaine-charnière entre avril et mai, ce qui pourrait nous valoir un printemps haussier.

A Paris, le CAC profite encore de la politique monétaire accommodante confirmée par la BCE jeudi, le CAC finissant la semaine au plus haut (5483) – tendance également haussière au delà du PPh des 5450/55, voir les analyses indices plus bas dans la page.

Pour autant, mes actions ont du mal puisqu’elle stagnent depuis 15 jours, à +30% sur une exposition maintenue à 56% – je les conserve toutefois, voir le paragraphe consacré au portefeuille Club NT plus bas dans la page.

Rappel d’il y a 113 semaines : je recommande la prudence pour tous les investisseurs moyen-long terme en actions, choisissez bien vos chevaux pour faire la course, diversifiez au maximum, et conservez toujours des liquidités pour le jour « où plus personne n’en voudra ». Pour disposer d’un choix d’entreprises dotées de bons fondamentaux, n’oubliez pas de commander la sélection NT100, cotée sur le blog depuis sa création début 2014 : cet indice personnel a vécu 21 changements de valeurs depuis 4 ans et un trimestre, soit une importante stabilité sur les 100 qui le composent. Sa performance est de +74.52% en 51 mois, contre +27.64% pour le CAC40.

Faites un don de 50 euros au blog en notifiant « NT100 » dans le commentaire, et vous recevrez cette liste avec tous les principaux ratios financiers que j’utilise pour sélectionner mes valeurs.

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ANALYSE RAPIDE POINT-PIVOT VALIDE POUR LA SEMAINE DU 30 AVRIL AU 4 MAI 2018

CAC40 : PPh 5450/55 – tendance très court terme haussière avec un objectif théorique à 5515 – au dessus de ce niveau, on pourrait monter vers 5545/50 et 5605/10.

En cas de repli sous les 5450, les objectifs deviendraient 5420 et 5385/90 – en dessous, on pourrait retomber à 5355/60.

DOW-JONES : PPh 24235/240 – tendance très court terme haussière avec les 24360 à franchir pour valider une cible théorique à 24575/580, voire 24650/655 – au dessus des 24655, on pourrait monter à 24995/25000.

En cas de repli sous les 24235, les 24190/195 evront tenir, sous peine de tendre vers 23895/900, voire 23820/825 – en dessous, chute à prévoir avec une cible théorique à 23480/485.

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CLUB NOUVEAUTRADER : investissement moyen-long terme sur actions françaises depuis le 1er janvier 2014

OPERATIONS DEBOUCLEES EN 2016 DANS LEUR INTEGRALITE : CLIQUEZ SUR CE LIEN

Les opérations soldées en 2017 au portefeuille Club NT : plus de 24.88% nets de courtage en moyenne pour 42 ventes.

Les 150 euros de cotisation semestrielle (soit 25 euros par mois) permettent de suivre la gestion d’un portefeuille d’actions via envoi de Newsletters (544 pour le moment) contenant des ordres programmés au mois, à la semaine ou de la veille pour le lendemain. Le type de gestion proposée correspond au profil « investisseur moyen-long terme occupé en journée au travail ou à autre chose que la bourse ».

Exposition du portefeuille Club NT : 56.28%

Diversification du portefeuille : 39 valeurs différentes

Taille moyenne de chaque ordre (accessible à tous) : 450/600.00 euros

Frais de courtage : 1.90 euro par ordre, hors TTF éventuelle

Nombre d’ordres d’achat exécutés : 253

Nombre d’ordres de vente exécutés (opérations terminées) : 195 dont 157 gains et 38 pertes

Plus-value moyenne nette de courtage et TTF par opération terminée : +10.00%

Plus-value nette réalisée dividendes inclus : +13.207.51 euros (dont +1962 euros de dividendes bruts, à comparer avec une cotisation à 1040/1250 euros pour 50 mois – les dividendes financent le service, même en retranchant l’étatique prélèvement – je ne le compte pas car je suis sur PEA de plus de huit ans, on le déduira à la sortie). 

Performance brute sur capital utilisé depuis le 1er janvier 2014 (relevé du 27.04.2018 à 17h35) : +30.04% (sur capital disponible +16.90%), CAC40 +27.64%

Si vous êtes intéressé(e), cliquez ICI.

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Actions : la sélection Rendement 2016/2020 se tient nettement mieux que l’indice, avec une performance de plus de +58% bruts dividendes inclus (mise-à-jour du 03.04.2018 à 17h35) – prochaine mise-à-jour début mai.

Je rappelle que je dispose d’environ 44% de cash pour vivre un éventuel krach, ce qui est le minimum requis sur PEA, même avec une majorité d’entreprises dotées de bons fondamentaux (dettes faibles ou inexistantes, marge opérationnelle positive) et une extrême diversification (35/40 valeurs différentes dans mes portefeuilles).

Arbitrage du 11.07.2016 (voir le paragraphe intitulé « réalité et mensonge » dans cet article) : vente Société Générale (28.275 euros) / achat Alstom (20.76 euros) – en clôture du 31.01.2018 : GLE 46.855 (-60.34%) / ALO 35.35 (+71.00%) = +10.66% – cet arbitrage se tient dans le vert depuis quelques semaines, mais le long terme exige confiance et patience – reste maintenant à attendre les problèmes financiers en zone-euro pour voir la performance de cet arbitrage s’envoler.

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PREPARATION DE LA SEANCE DE LUNDI (30.04.2018)  – ANALYSE CAC40/DOW

Programme du jour : inflation (USA, 14h30)

CAC40 : PPj 5470/75 – tendance intraday haussière avec des objectifs à 5490/95 et 5500/5515.

En cas de repli sous les 5470, on viserait 5460/65 et 5450/55 – sous ce niveau, repli possible vers 5440/45, voire 5430/35.

DOW : PPj 24285/290 – tendance intraday haussière avec les 24360 à franchir pour viser ensuite 24380/385, voire 24450/455.

En cas de repli sous les 24285, les objectifs deviendraient 24215/220 et 24190/195 – en dessous, on pourrait retomber à 24120/125 et 24050/055.

Prochain RDV lundi matin avant l’ouverture.